信威通信269亿重组市值约10亿的中创信测 A股市场出现“大象借小壳”

⊙记者 郭成林 ○编辑 邱江

数月前，通信大佬王靖正式公布“400亿美元开凿尼加拉瓜运河”投资计划之时，其低调作风、神秘背景与石破天惊的手笔瞬间引爆全球舆论高度关注。如今，王靖核心资产之一的信威通信集团之资本运作率先落地——估值269亿借壳中创信测并拟配套融资40亿元。这一罕见“大象借小壳”的交易是近年A股体量最大、融资最多的重组案例。

A股重磅借壳预案出炉

中创信测今日发布重组预案，公司拟8.60元/股的价格，向北京信威通信技术股份有限公司(下称“信威通信”)除新疆光大外的股东发行约31.26亿股股份，购买其持有的信威通信96.53%股权，交易总价约268.88亿元。同时，公司拟以不低于7.74元/股的价格非公开发行募集配套资金不超过40亿元。

必须一提的是，中创信测目前股本仅1.38亿，市值约为10亿元。由此，信威通信本次借壳亦成为近年A股体量最大、融资最多的重组案例。

据公告，信威通信基于拥有自主知识产权的McWiLL无线通信技术，研发、生产并销售无线通信网络软硬件设备、整体基站以及终端设备，并提供相关技术服务。2010年，信威通信获得了武器装备承制资格、国家二级保密证书、武器装备科研生产许可证、通过了国军标质量体系认证现场审查，具备向特种行业销售产品的资质。

同时，信威通信着力发展海外公共通信网络市场，目前主要为柬埔寨、乌克兰等国家大型公共通信网络提供软件及设备供应。目前，信威通信的产品和服务已进入了巴拿马、美国、尼日利亚、缅甸、俄罗斯、加蓬、津巴布韦等多个国家的市场。

公告披露，信威通信2011年、2012年实现净利润分别达到56899万元和49113万元，2013年1至6月更达到惊人的167939万元。

中创信测表示，信威通信在获得资本市场平台后，将以上市公司为主体，顺应国家信息通讯产业政策的方向，继续深化加大公司技术研发投入并不断创新。同时，未来信威通信将拓展海外市场业务、境内电信专网运营业务、境内移动通信转售业务以及特种通信业务。

本次发行完成后，王靖将持有上市公司11.97亿股股份，占发行后公司总股本的31.66%，为公司新的控股股东，将导致公司控制权发生变化。

王靖详情首度“面世”

王靖何许人也?上证报记者数月前曾对其进行采访了解到，41岁的王靖已有超过20年打造成功企业的经验，所控制并亲自出任董事长的企业超过20家，在全球35个国家和地区开展业务，其所创办或投资的企业业务涉及大型基础设施、矿业、航空航天、信息通信等领域。

“我们在东南亚两个国家做矿业投资，目前拥有金矿、钾盐矿、宝石矿，其中金矿估值就在50亿美元。同时，还有在体育、航空航天等领域的投资。”王靖当时在接受上证报记者采访时明确表示。

早年还有传言，王曾有意参与“东方巴拿马”之称的泰国克拉运河计划，后来这一项目被搁置，未有下文。

此次重组方案首度披露了王靖的相关信息：王靖，中国籍，未取得其他国家或地区居留权，住所为北京丰台区芳群园一区3号院，2010年至今担任信威通信董事长、总裁，持有信威通信36.97%股份。

除信威通信外，王靖控股北京冠威体育文化交流有限责任公司、北京天冠文化传媒有限公司、北京大洋新河投资管理有限公司、Skyrizon Aircraft Holdings Limited、Southeast Asia (Cambodia) Agriculture Development Group Inc.等五家公司，旗下还控制、参股十数家境内外公司。以名称及注册地来看，基本与记者当时采访所获信息相符。

重组方案亦首度披露了信威通信的明细信息，展现出一幅体量惊人、沿革复杂的股权结构图：共计有39名自然人与20家投资机构先后入股，并在不同时间段内、多方多次存在委托持股关系。