互联网金融与传统金融并非零和博弈

⊙记者 黄蕾 ○编辑 孙忠

近年来，以P2P、第三方支付、网络信贷机构等为代表的互联网金融模式备受各方关注。与此同时，包括银行、保险、证券等传统金融机构也不甘落后，纷纷以不同的姿态，迎接互联网金融的崛起。

在双方角力的过程中，关于互联网金融与传统金融究竟是“颠覆”还是“融合”的讨论，此起彼伏。在昨日众多业内权威人士云集的“2014中国互联网金融高峰论坛”上，来自银、证、保传统金融领域的高管代表们，再次就这个话题进行了激辩。

他们所达成的共识是，互联网金融与传统金融并不是非此即彼的“零和博弈”关系。准确把握二者的优劣，并做出正确的市场定位，可让互联网金融的便捷与传统金融的稳健优势互补，从而让互联网金融实现“健康成长”。

银证保触“网”众生相

对于传统金融机构近期频频触“网”，宏源证券研究所副所长、互联网金融千人会秘书长易欢欢深有感触。作为昨日高峰论坛圆桌话题的主持人，他将不少热点话题与疑问抛给了与会的金融机构代表。

“在这一波互联网金融的浪潮中，银行是不是落伍了?”易欢欢开门见山。

“应该是落后了。”作为传统银行的代表，浦发银行零售业务总监汪素南并没有回避这个敏感话题，相反回答得很坦率。他说，之所以落后，原因有三个方面：

首先，两种业态的基因不一样，互联网金融是创新的，银行相对是稳健的；其次，监管的环境不一样，银行监管相对比较严格，互联网监管相对比较包容；再者，互联网公司是先向银行开始挑战的，有先发优势，但是不是永远领先也难说，相信银行也会慢慢跟上。他打个了比喻：你可以从网上下载电影看，但也有人喜欢去电影院看，并不代表电影院就是落后的。

身为兴业银行同业部总经理的郑新林，也一直在思考：如何能够降低银行的服务成本。在不断探索的过程中，互联网给了兴业银行很好的启发。“去年年末，我们也追随着互联网金融的大潮，推出了包括'钱大掌柜’等在内的多个互联网金融产品。我们也在追赶互联网浪潮。”

不容小觑的互联网力量，正在悄无声息地改变着看似固若金汤的保险销售格局。作为互联网保险的投石问路者，国华人寿以“三天一个亿”的淘宝销售额，创下了中国网购单品销售纪录。

然而，国华人寿总裁付永进在谈及与淘宝合作的过程时透露，“可谓是一波三折”。包括最初与淘宝理念不一，无数次碰撞、磨合后才达成共识；还有与阿里合作的创新金融产品“娱乐宝”，如何被媒体误读为“众筹”产品，直到监管部门实地调研并获明确认可后，才以正视听。

其实，站在互联网的角度看证券，中山证券副总裁(拟任)马刚亦有自己的见解。他说，在互联网没有出现之前，由于证券交易服务地域化问题，证券机构的金融服务能力参差不齐，且信息相对闭塞。但当互联网将这种信息不对称消除掉之后，客户寻求性价比更高服务的诉求开始变得强烈。

然而，在马刚看来，作为传统的证券机构，并没有迅速或很好地在金融结构管理模式上随之而变。这是目前在互联网浪潮中，证券机构面临的挑战之一。他的理解是，诸如营销服务方面的改善，那只是战术问题。更重要的是，能不能从一个原本地域割裂的环境下走入一个流程大协作，调动证券机构整体资源为客户提供服务，这才是关键所在。

从产品本身而言，马刚认为，“余额宝”之所以能够一炮而红，主要是流程简化，开户、认购的流程非常简单。这让他想到了“标准化”这个问题，证券机构在这方面依然有很大的空间去延展。不争的事实摆在眼前，“谁在标准化这个问题上满足消费者的需求，谁就能够做好中小客户的市场。”

用什么逻辑拥抱互联网

虽然银、证、保机构在过去几年中相继触“网”，但他们始终没有停止过思考：究竟应该用什么样的逻辑去拥抱互联网。

郑新林率先给出了答案。“兴业银行在互联网金融上的价值观，一个是开放，一个是分享。”他举例说，如果按照银行的传统观点，银行多数是以物理网点方式进行的，每个物理网点的服务能力差不多辐射网点周边5公里。但是互联网很不一样，它不受时间和空间的限制，它可以在不同的区域、空间以及思维，而与此同时，在一个网站上，或者一个地方能够交互，能够碰撞。“这也是我们拥抱互联网的一个重要原因，它有很强的开放度。”

而与淘宝的多次合作，也让付永进深切感受到：作为保险机构，互联网金融是其不得不面对的选择，但同时在互联网金融合作过程中，金融机构并非一味被动，完全可以占据主导地位。

随着相关互联网金融产品的渐次推出，中山证券走出了一条差异化之路。对于未来的发展方向，马刚直言，应该跳出“股票”的传统思维，很多理财领域有很大的空白点，这就是他们的定位。他总结说，互联网是一种思想，作为一个新境界的思想，为中山证券这样的机构提供一个差异化的发展道路。

有别于传统的银、证、保机构，东方财富网在整个互联网金融浪潮中也发生了质的转变。东方财富网董事长其实坦言，“我们本身是做财经网站的，当时上市的时候，主要收入来自于广告和软件。”但在东方财富网拿到基金第三方销售牌照后，销售业绩扶摇直上。

在其实看来，传统行业基本上仍是靠门店，互联网只是一种应用工具。传统金融机构很少想到，要让一个用户在银行网站停留10分钟或20分钟。但在东方财富网，用户会在停留的10分钟、20分钟的这段时间里了解到，有这个或那个产品在销售。“这就是黏性不同，导致渠道价值被放大。”在这种渠道下，东方财富网的业绩相较去年出现了大幅增长，很大程度取决于对用户价值的发现。