■本报记者 任小雨 袁 辉
昨日,上证指数下跌44.55点,跌幅为1.79%,盘中一度击穿前期低点,创2437.17点的14个月新低,并且沪深两市合计成交仅914亿元,再刷新地量水平。面对大盘持续地量破位下行,资金紧缺的局面再度成为关注的焦点。
历史数据显示,A股市场探明512点、998点、1664点等各重要底部时,居民储蓄存款分别是流通市值的42倍、15倍、5.38倍,都有充足的居民储蓄存款作后续资金的保障。但从目前情况看,居民储蓄存款与流通市值的倍数仅1.79倍,按照这个规律,目前潜在的增量资金难以对市场形成有效支撑,继续探底在所难免。
流通市值与居民储蓄
存款余额比0.556
《证券日报》市场研究中心和WIND数据统计显示,512点时,A股流通市值为698亿元,当时居民储蓄存款余额为2.96万亿元,流通市值与居民储蓄存款比为0.023。此时,A股市场出现阶段的底部,之后股市出现了久违的大牛市,从1996年1月19日至7月24日股市震荡上行68.36%。随后市场回调整理了40天,从9月18日继续强势上行57天,期间涨幅高达63.64%,股指创出历史新高,之后又回调整理的17天。从1997年1月8日继续强势上涨,持续上涨77天,涨幅高达67.05%,此时上证指数最高达1510.17点。
998点时,A股流通市值为8797亿元,当时居民储蓄存款余额为13.05万亿元,流通市值与居民储蓄存款比为0.067。当时,A股处于历史底部,之后继续横盘整理32个交易日,从2005年7月21日牛市行情正式启动,此波行情维持了两年之久,上证指数累计上涨495.51%,最高达6124.04点,成为股市交易以来最牛的交易。
1664点时,A股流通市值为38049亿元,当时居民储蓄存款余额为20.46万亿元,流通市值与居民储蓄存款比为0.186。此时,A股市场走出了一波单边行情,震荡上行189个交易日,期间上涨幅度高达95.93%。
2010年7月2日,2319点时,A股流通市值为12.38万亿元,当时居民储蓄存款余额为28.70万亿元,流通市值与居民储蓄存款比为0.431。去年7月2日,A股处于阶段底部,此后A股震荡上行87天,上涨幅仅32.60%,当时上证指数最高仅为3186.72点,阶段性反弹行情基本结束,此后股市进入震荡下行的熊市。9月19日,A股流通市值为18.15万亿元,最新居民储蓄存款余额为32.63万亿元,流通市值与居民储蓄存款比为0.556。
有业内人士分析,对比上述数据发现,A股市场探出512点、998点、1664点时,都有充足的居民储蓄存款作后续资金的保障,居民储蓄存款分别是流通市值的42倍、15倍、5.38倍。1664点时,还有国家推出4万亿投资计划。目前面对18万亿元的流通市值,居民储蓄存款与流通市值的倍数仅1.79倍,而历史的牛市行情中,居民储蓄存款与流通市值的部数至少在5倍以上才能推动股市上涨,就目前这个数字无法带动A股市场大幅上涨,资金面出现断路的势态,跌破2319点只是时间问题。
从估值角度来看,9月19日全部A股的静态市盈率16.51倍。1996年1月19日,上证综指最低点512点,全部A股的静态市盈率为19.37倍;2005年6月6日,上证综指最低点998点,全部A股的静态市盈率为19.24倍;2008年10月28日,上证综指最低点1664点,全部A股的静态市盈率为14.71倍,而2010年7月2日,上证综指最低点2319.74点,全部A股的静态市盈率为20.87倍。
224只股票昨跌出年内新低
统计显示,昨日沪深两市共有224只股票盘中创出年内新低(占比10%),其中今年以来跌幅超过30%的有75只,占比34%。同时,更有67只股票创出历史新低。按复权后价格计算,创年内新低的股票中,华东数控和金风科技,今年阶段跌幅最大,分别达55.64%和51.53%。华东数控主营数控机床、数控机床关键功能部件及普通铣床、普通磨床等。该股今年的高点出现在3月14日,达56.7元;此后也是一路向下,跌跌不休;昨日跌4.08%,盘中创11.72元年内新低。
具体来看,创年内新低的股票中,有149只个股年内跌幅超两成,占比66.52%。其中,华东数控(-55.64%)、金风科技(-51.53%)、哈药股份(-45.62%)、平高电气(-45.41%)、万邦达(-44.74%)、万家乐(-44.72%)、新筑股份(-44.66%)、中粮屯河(-44.29%)、大金重工(-43.63%)、小商品城(-43.49%)、云南城投(-43.30%)、恒星科技(-43.02%)、大洋电机(-42.82%)、福田汽车(-42.73%)、华锐风电(-42.52%)、亨通光电(-42.39%)、丽珠集团(-42.32%)、兴森科技(-41.51%)、天音控股(-41.50%)、天通股份(-40.66%)和巨星科技(-40.17%)等21只个股年内下跌幅度超四成。
值得注意的是,上述创年内新低的个股中,有61只个股披露了三季度业绩预告,42只预喜、19只预忧。其中,象屿股份、恒星科技、章源钨业、飞乐股份、锡业股份、新筑股份、南京港、宁波海运、永安药业、东源电器、江西铜业和永泰能源等12只个股三季度业绩预增。
比较典型的是恒星科技,该股于4月6日实施了每10股转10股派1元的分配方案,实施完成之后股价一路跳水,下跌幅幅度达39.74%,最低价8.96元,股价创出年内新低,动态市盈率30.09倍。公司表示,预计2011年1-9月净利润同比增长80-110%(2010年1-9月净利润5638万元),原因是公司主营业务增长及处置所持有的“风神轮胎”股票已取得的投资收益。长江证券表示,虽然短期恒星科技可能面临一定的业绩压力,但由于公司超精细钢丝年内需要完成的在手订单量较大,如果下半年集中交货可能仍会使得下半年业绩存在一定增长。我们暂时维持前期的盈利预测,对公司订单的完成情况进行持续跟踪,预计公司2011、2012年每股收益分别为0.55元和0.83元,维持“谨慎推荐”评级。
从行业角度来看,昨日创年内新低的个股主要集中于机械设备、交运设备、交通运输、建筑建材和房地产等五大行业,机械设备占44席、交运设备占21席、交通运输占21席、建筑建材占17席、房地产占14席。
从近期市场表现来看,彩虹精化(-49.39%)、新筑股份(-36.60%)、姚记扑克(-35.86%)、深圳惠程(-35.76%)、飞力达(-35.66%)、中国南车(-34.64%)、比亚迪(-34.08%)、恒星科技(-33.97%)、云南城投(-33.61%)、中国船舶(-33.59%)、林洋电子(-33.18%)、金晶科技(-32.25%)、爱康科技(-32.21%)、广船国际(-32.01%)、中铁二局(-31.85%)、中航三鑫(-31.62%)、东源电器(-30.92%)、青岛海尔(-30.76%)、金风科技(-30.62%)、青松建化(-30.59%)、精锻科技(-30.45%)和华仪电气(-30.13%)等22只个股7月18日以来股价下跌幅度超三成。
平均股价跌穿2319点
统计显示,目前A股整体股价为7.76元,比2010年7月2日的2319点8.2元平均股价下跌0.44元,跌幅为-5.34%。目前,仅贵州茅台、洋河股份、铁汉生态、佰利联和张裕A等5只百元股,而2319点时无百元股。然而,股价在30元至100元之间的个股有163只,占比7.2%;5元以下的低价股高达154只,比2319点时的24只暴涨6.41倍。
具体来看,目前A股市场中,股价低于3元的个股有19只,这些个股分别为S*ST恒立(1.12元)、*ST嘉瑞(1.25元)、*ST炎黄(1.88元)、TCL集团(2.12元)、京东方A(2.15元)、国电电力(2.38元)、长航油运(2.44元)、农业银行(2.52元)、名流置业(2.56元)、四川长虹(2.66元)、*ST申龙(2.78元)、福建高速(2.83元)、华电国际(2.83元)、中原高速(2.87元)、马钢股份(2.9元)、中国银行(2.91元)、华电能源(2.94元)、中海集运(2.96元)和宁波港(2.99元)。
从估值角度来看,上述创年内新的个股中,动态市盈率在30倍以下的个股有113只,占比50.45%。其中,*ST嘉瑞(0.57倍)、农业银行(7.07倍)、赣粤高速(7.78倍)、皖通高速(8.55倍)、中国国航(9.41倍)、中国中铁(9.55倍)、中铁二局(9.59倍)、凌钢股份(9.87倍)、华发股份(9.92倍)、楚天高速(10.02倍)、南方航空(10.61倍)、青岛海尔(10.65倍)、浙江医药(10.99倍)、万通地产(11.26倍)、卧龙地产(11.59倍)、福田汽车(12.01倍)、哈药股份(12.11倍)、中国铁建(12.18倍)、方大特钢(12.44倍)、山东高速(12.72倍)、金地集团(12.99倍)、京能置业(13.03倍)、中国船舶(13.16倍)、ST秦岭(13.32倍)、宁波华翔(13.49倍)、东方电气(13.81倍)、一汽轿车(13.91倍)、上港集团(13.91倍)、太阳纸业(14.04倍)、上海建工(14.19倍)、嘉凯城(14.53倍)、金风科技(14.59倍)和江西铜业(14.89倍)等33只个股动态市盈率为15倍以下。
市场人士认为,今年央行的存款金率不断上升,在目前高通胀难以抑制的情况下,央行货币政策仍维持紧缩态势,资金面不断收紧,A股市场重心恐怕将继续下移。 昨日创年内新低且三季度业绩预喜股一览 证券代码 证券简称 年内涨幅(%) 行业 昨收(元) 7月18日以来涨幅@(%) 最新动态市盈率(倍) 2011三季业绩预告类型 2011三季预告净利润变动幅度(%) 2011中期每股收益(元)
002480 新筑股份 -44.66 机械设备 19 -36.60 25.28 预增 100 0.44
002132 恒星科技 -43.02 机械设备 8.96 -33.97 30.09 预增 110 0.18
002249 大洋电机 -42.82 机械设备 17.3 -28.63 32.71 略增 30 0.32
002436 兴森科技 -41.51 电子元器件 19.47 -25.20 30.06 略增 30 0.32
002444 巨星科技 -40.17 机械设备 11.26 -29.49 20.27 略增 20 0.29
002091 江苏国泰 -34.42 商业贸易 14.79 -25.68 27.46 略增 30 0.28
002158 汉钟精机 -34.35 机械设备 19.46 -21.50 26.66 略增 20 0.3431
002411 九九久 -33.96 化工 12.43 -22.51 59.14 略增 50 0.14
002395 双象股份 -33.57 化工 20.26 -21.17 35.47 略增 30 0.321
002168 深圳惠程 -33.37 机械设备 12.9 -35.76 113.42 略增 20 0.04
600362 江西铜业 -32.90 有色金属 30.14 -18.13 14.89 预增 50 1.2212
002488 金固股份 -32.55 交运设备 10.84 -22.68 28.14 略增 30 0.19
002139 拓邦股份 -32.50 电子元器件 14.27 -25.52 36.25 略增 40 0.18
002478 常宝股份 -30.42 机械设备 12.14 -20.96 25.67 续盈 20 0.22
002256 彩虹精化 -30.27 化工 11.22 -49.39 73.81 续盈 -20 0.0729
000537 广宇发展 -30.15 房地产 5.77 -27.33 39.22 续盈 - 0.13
002122 天马股份 -30.08 机械设备 9.2 -27.84 16.43 略增 30 0.24
002193 山东如意 -30.04 纺织服装 11.02 -24.98 38.78 略增 50 0.16
002596 海南瑞泽 -29.80 建筑建材 15.36 -29.96 27.97 续盈 -30 0.32
002185 华天科技 -29.21 电子元器件 9.89 -14.96 29.73 略增 30 0.1933
002378 章源钨业 -29.06 有色金属 26.36 -18.89 51.24 预增 110 0.3
002164 东力传动 -28.88 机械设备 6.73 -28.63 40.90 续盈 15 0.09
002275 桂林三金 -26.60 医药生物 13.95 -19.04 30.11 略增 20 0.283
002153 石基信息 -26.58 信息服务 30 -19.40 37.69 略增 30 0.44
002040 南京港 -26.34 交通运输 7.04 -17.56 53.05 预增 90 0.086
002434 万里扬 -26.29 交运设备 11.85 -22.20 32.78 续盈 -30 0.38
002163 中航三鑫 -25.63 建筑建材 6.27 -31.62 66.61 略增 50 0.04
002031 巨轮股份 -24.69 机械设备 6.76 -22.83 23.30 续盈 30 0.1304
002461 珠江啤酒 -24.52 食品饮料 14.3 -19.80 100.89 略增 30 0.09
002602 世纪华通 -23.71 交运设备 19.37 -23.71 20.11 略增 20 0.6909
002598 山东章鼓 -20.93 机械设备 16.28 -19.13 30.52 续盈 30 0.3318
002365 永安药业 -19.92 医药生物 12.81 -20.39 43.57 预增 70 0.18
002078 太阳纸业 -18.55 轻工制造 9 -20.49 14.04 略增 20 0.35
002024 苏宁电器 -17.93 商业贸易 10.67 -18.24 16.54 略增 30 0.35
002486 嘉麟杰 -17.25 纺织服装 12.2 -17.68 36.51 略增 40 0.16
000960 锡业股份 -15.82 有色金属 24.92 -23.44 42.05 预增 106.17 0.391
002074 东源电器 -13.39 机械设备 8.29 -30.92 52.80 预增 60 0.13
600157 永泰能源 -9.16 化工 13.95 -17.16 43.63 预增 50 0.213
600798 宁波海运 -8.39 交通运输 4.09 -21.35 39.78 预增 80 0.0755
002600 江粉磁材 -5.81 有色金属 18.79 -5.81 70.72 续盈 -20 0.16
600654 飞乐股份 -1.89 电子元器件 5.7 -18.57 31.56 预增 110 0.06
600057 象屿股份 41.71 信息设备 5.64 41.71 - 预增 - 0.0014
昨日创年内新低且年内跌幅超30%的个股
证券代码 证券简称 年内涨幅(%) 行业 昨收(元) 7月18日以来涨幅(%) 最新动态市盈率(倍) 2011三季业绩预告类型 2011三季预告净利润变动幅度(%) 2011中期每股收益(元)
002248 华东数控 -55.64 机械设备 11.76 -27.00 44.00 预减 -60 0.11
002202 金风科技 -51.53 机械设备 10.51 -30.62 14.59 预减 -100 0.1576
600664 哈药股份 -45.62 医药生物 9.12 -27.59 12.11 - - 0.4
600312 平高电气 -45.41 机械设备 7.44 -27.20 - 续亏 - -0.0938
300055 万邦达 -44.74 公用事业 37.35 -21.53 129.19 - - 0.13
000533 万家乐 -44.72 机械设备 5.65 -28.84 234.38 - - 0.106
002480 新筑股份 -44.66 机械设备 19 -36.60 25.28 预增 100 0.44
600737 中粮屯河 -44.29 农林牧渔 8.83 -21.86 - - - -0.054
002487 大金重工 -43.63 机械设备 22.38 -18.56 36.55 略减 -50 0.27
600415 小商品城 -43.49 商业贸易 9.9 -24.14 36.20 - - 0.14
600239 云南城投 -43.30 房地产 8.08 -33.61 17.39 - - 0.111
002132 恒星科技 -43.02 机械设备 8.96 -33.97 30.09 预增 110 0.18
002249 大洋电机 -42.82 机械设备 17.3 -28.63 32.71 略增 30 0.32
600166 福田汽车 -42.73 交运设备 6.86 -24.53 12.01 - - 0.335
601558 华锐风电 -42.52 机械设备 23 -26.87 20.64 - - 0.33
600487 亨通光电 -42.39 信息设备 23.2 -20.82 26.67 - - 0.53
000513 丽珠集团 -42.32 医药生物 25.19 -17.11 18.74 - - 0.75
002436 兴森科技 -41.51 电子元器件 19.47 -25.20 30.06 略增 30 0.32
000829 天音控股 -41.50 商业贸易 6.88 -29.22 75.35 - - -0.062
600330 天通股份 -40.66 有色金属 10.26 -27.90 77.72 预减 -50 0.04
002444 巨星科技 -40.17 机械设备 11.26 -29.49 20.27 略增 20 0.29
601766 中国南车 -39.90 交运设备 4.51 -34.64 15.38 - - 0.17
300118 东方日升 -39.62 机械设备 18.2 -27.98 22.97 - - 0.2294
600100 同方股份 -39.57 信息设备 7.98 -27.26 33.31 - - 0.0651
601106 中国一重 -39.12 机械设备 3.6 -24.53 43.17 - - 0.0085
600875 东方电气 -38.21 机械设备 21.45 -18.38 13.81 - - 0.77
300240 飞力达 -38.11 交通运输 20.15 -35.66 27.85 - - 0.43
300093 金刚玻璃 -37.90 建筑建材 11.3 -21.96 55.06 - - 0.11
300084 海默科技 -37.82 建筑建材 11.05 -28.71 81.68 - - 0.0426
601111 中国国航 -37.42 交通运输 8.45 -18.83 9.41 - - 0.33
600703 三安光电 -37.30 电子元器件 13.01 -28.95 27.78 - - 0.32
300082 奥克股份 -37.29 化工 22.2 -27.43 25.29 - - 0.45
300154 瑞凌股份 -36.83 机械设备 12.66 -23.46 29.38 - - 0.22
000887 中鼎股份 -36.66 交运设备 11.01 -18.57 19.64 - - 0.31
300047 天源迪科 -36.54 信息服务 12.18 -16.52 30.34 - - 0.11
601717 郑煤机 -36.49 机械设备 26.94 -25.54 19.27 - - 0.78
002605 姚记扑克 -35.86 轻工制造 23.13 -35.86 31.88 - - 0.54
600360 华微电子 -35.22 电子元器件 5.17 -19.85 43.10 - - 0.06
证券代码 证券简称 年内涨幅(%) 行业 昨收(元) 7月18日以来涨幅(%) 最新动态市盈率(倍) 2011三季业绩预告类型 2011三季预告净利润变动幅度(%) 2011中期每股收益(元)
002091 江苏国泰 -34.42 商业贸易 14.79 -25.68 27.46 略增 30 0.28
002158 汉钟精机 -34.35 机械设备 19.46 -21.50 26.66 略增 20 0.3431
002411 九九久 -33.96 化工 12.43 -22.51 59.14 略增 50 0.14
002395 双象股份 -33.57 化工 20.26 -21.17 35.47 略增 30 0.321
600284 浦东建设 -33.54 建筑建材 10.88 -28.61 25.79 - - 0.559
600528 中铁二局 -33.44 建筑建材 5.97 -31.85 9.59 - - 0.2711
601186 中国铁建 -33.39 建筑建材 4.45 -24.45 12.18 - - 0.29
002168 深圳惠程 -33.37 机械设备 12.9 -35.76 113.42 略增 20 0.04
600359 新农开发 -33.25 农林牧渔 10.66 -23.97 - 首亏 - -0.336
600332 广州药业 -33.25 医药生物 13.77 -20.27 40.17 - - 0.222
601222 林洋电子 -33.18 机械设备 14.68 -33.18 23.97 - - 0.23
600362 江西铜业 -32.90 有色金属 30.14 -18.13 14.89 预增 50 1.2212
600584 长电科技 -32.76 电子元器件 7.4 -14.45 33.61 - - 0.0993
002488 金固股份 -32.55 交运设备 10.84 -22.68 28.14 略增 30 0.19
002328 新朋股份 -32.55 交运设备 13.43 -17.00 30.85 略减 -45 0.15
002139 拓邦股份 -32.50 电子元器件 14.27 -25.52 36.25 略增 40 0.18
002610 爱康科技 -32.21 机械设备 20.2 -32.21 17.92 - - 0.27
002128 露天煤业 -32.00 采掘 16.94 -22.97 16.70 略减 -20 0.54
600292 九龙电力 -31.91 公用事业 13.04 -19.41 1677.26 - - 0.0103
600086 东方金钰 -31.49 轻工制造 16.23 -23.84 71.22 - - 0.119
002218 拓日新能 -31.47 机械设备 11.21 -20.89 80.60 首亏 -110 0.0178
601919 中国远洋 -31.37 交通运输 6.38 -22.29 124.32 - - -0.27
600380 健康元 -31.26 医药生物 7.61 -23.90 15.87 - - 0.1873
600246 万通地产 -31.25 房地产 3.87 -21.66 11.26 - - 0.0059
002064 华峰氨纶 -31.13 化工 7.64 -19.49 23.69 预减 -70 0.13
000521 美菱电器 -31.09 家用电器 6.54 -16.78 17.83 - - 0.2379
000911 南宁糖业 -31.02 食品饮料 16.13 -16.77 18.07 - - 0.5
600550 天威保变 -30.73 机械设备 14.62 -20.59 46.13 - - 0.17
000918 嘉凯城 -30.59 房地产 5.39 -24.30 14.53 预减 -83.68 0.004
000572 海马汽车 -30.57 交运设备 4.11 -22.16 18.04 - - 0.1167
300258 精锻科技 -30.45 交运设备 26.18 -30.45 36.05 - - 0.5865
002478 常宝股份 -30.42 机械设备 12.14 -20.96 25.67 续盈 20 0.22
600089 特变电工 -30.28 机械设备 9.95 -26.51 19.56 - - 0.2615
002256 彩虹精化 -30.27 化工 11.22 -49.39 73.81 续盈 -20 0.0729
000537 广宇发展 -30.15 房地产 5.77 -27.33 39.22 续盈 - 0.13
002122 天马股份 -30.08 机械设备 9.2 -27.84 16.43 略增 30 0.24
002193 山东如意 -30.04 纺织服装 11.02 -24.98 38.78 略增 50 0.16
44只机械设备股昨创年内新低 《证券日报》市场研究中心和WIND数据统计显示,昨日,上证指数低开低走,失守前期低点2437.68点,刷新年内新低记录,受此影响,两市个股表现一片惨淡。而机械设备股昨日则更是集体跳水,有多达44只机械设备股创下年内新低,在各行业中居首位。
所谓冰冻三尺非一日之寒,具体来看,自7月18日大盘回调至今,上述机械设备股中除自仪股份外,全部跑输同期上证综指(-13.56%),久跌不止终至这些个股昨创年内新低。其中,有新筑股份(-36.60%)、深圳惠程(-35.76%)、恒星科技(-33.97%)、林洋电子(-33.18%)、爱康科技(-32.21%)、东源电器(-30.92%)、金风科技(-30.62%)和华仪电气(-30.13%)等8只个股自7月18日至今已经累计下挫三成以上。
市场大势是这些机械设备股屡屡走低的外部因素,从其自身原因看,上述机械股的业绩大都还不错,但仍有平高电气和江南红箭两只个股今年中报出现亏损;另外,有金风科技(-100%)、华东数控(-60%)、平高电气(续亏)、江南红箭(-417.6%)、拓日新能(-110%)和大金重工(-50%)等6只个股今年三季业绩预忧,外围影响再加业绩不给力,使这些公司股价的超跌并不意外。
比较典型的是新筑股份。其昨日收报年内新低19.00元,下跌5.24%,而从7月18日至今其已累计下挫36.60%,而今年以来其已累计下跌44.69%,属于典型的超跌股。虽然其跌幅较大,但其业绩却并不错,而估值水平为25.28倍,在上述个股中并不算高。其昨日公告显示,公司的8853.09万限售股可于9月21日解除限售,占公司股本总额的31.62%。其中包括上海德润投资有限公司1800万股,重庆兴瑞投资有限公司1200万股等。其中报预计2011年1-9月归属于上市公司股东的净利润比上年同期增幅为70%-100%,上年同期净利润8792.04万元,前三季度业绩预增缘于公司本年由于部分募投项目实现投产,产能增加,桥梁功能部件产品销售规模大幅增长,净利润相应增长。
而从估值上看,昨日A股市场的整体市盈率为16.51倍,但上述机械设备股中,有40只的估值水平都高于市场均值,这可能也导致投资者的用脚投票行为。其中,有自仪股份(520.72倍)、江南红箭(307.61倍)、万家乐(234.38倍)、深圳惠程(113.42倍)、拓日新能(80.60倍)、京山轻机(66.08倍)、华中数控(58.62倍)、东源电器(52.80倍)和东方精工(52.53倍)等9只个股昨日的最新动态市盈率仍在50倍以上,估值水平相对较高。
中信证券日前发布的机械行业周报称,维持行业“强于大市”评级。中信证券认为,工程机械需求有望见底回升,重点公司H股发行有望成催化剂,建议在行业景气和估值均处于底部区域时,逐步加大配置权重,并建议关注徐工机械等企业H股发行可能给行业和公司带来的投资机会;铁路设备板块中,南车增发方案调整将提升投资者信心,建议密切关注;船舶制造行业依然低迷,短期建议关注海工投资主题;重型机械行业仍建议重点关注煤机子行业。 7月18日以来跌幅超25%且股价创年内新低的机械设备股 证券代码 证券简称 昨收(元) 7月18日以来涨幅(%) 最新动态市盈率(倍) 2011三季业绩预告类型 2011三季预告净利润变动幅度(%) 2011中期每股收益(元)
002480 新筑股份 19 -36.60 25.28 预增 100 0.44
002168 深圳惠程 12.9 -35.76 113.42 略增 20 0.04
002132 恒星科技 8.96 -33.97 30.09 预增 110 0.18
601222 林洋电子 14.68 -33.18 23.97 - - 0.23
002610 爱康科技 20.2 -32.21 17.92 - - 0.27
002074 东源电器 8.29 -30.92 52.80 预增 60 0.13
002202 金风科技 10.51 -30.62 14.59 预减 -100 0.1576
600290 华仪电气 9.44 -30.13 46.98 - - 0.0749
000880 潍柴重机 14.35 -29.76 17.43 - - 0.3
002444 巨星科技 11.26 -29.49 20.27 略增 20 0.29
000533 万家乐 5.65 -28.84 234.38 - - 0.106
002164 东力传动 6.73 -28.63 40.90 续盈 15 0.09
002249 大洋电机 17.3 -28.63 32.71 略增 30 0.32
300259 新天科技 22.15 -28.08 36.96 - - 0.33
300118 东方日升 18.2 -27.98 22.97 - - 0.2294
002122 天马股份 9.2 -27.84 16.43 略增 30 0.24
600312 平高电气 7.44 -27.20 -82.23 续亏 -0.0938
002248 华东数控 11.76 -27.00 44.00 预减 -60 0.11
601558 华锐风电 23 -26.87 20.64 - - 0.33
600089 特变电工 9.95 -26.51 19.56 - - 0.2615
601717 郑煤机 26.94 -25.54 19.27 - - 0.78
21只交运设备股昨创年内新低 《证券日报》市场研究中心和WIND数据统计显示,昨日,有多达21只交运设备股创下年内新低,创新低个股数仅次于机械设备股。
具体来看,自7月18日大盘回调至今,上述交运设备股中除亚夏汽车外,全部跑输同期上证综指(-13.56%),久跌不止终至这些股票昨创年内新低。其中,有中国南车(-34.64%)、比亚迪(-34.08%)、中国船舶(-33.59%)、广船国际(-32.01%)和精锻科技(-30.45%)等5只个股自7月18日至今已经累计下挫三成以上。
市场大势是这些交运设备股屡屡走低的外部因素,从其自身原因看,上述交运股的中期业绩大都还不错,但在已公布三季业绩预告的9只交运设备股中,除金固股份(30%)和世纪华通(20%)两只个股以外,其他7只个股全部预忧,而西飞国际(-100%)、比亚迪(-95%)、一汽轿车(-80%)和信隆实业(-80%)四只个股都预计三季业绩都同比减少80%以上,外围影响再加业绩不给力,使这些公司股价的超跌并不意外。
比较典型的是金固股份。其昨日收报年内新低10.84元,下跌2.63%,而从7月18日至今其已累计下挫22.68%,而今年以来其已累计下跌32.56%,属于典型的超跌股。其在2011年中报中预计2011年1-9月归属于上市公司股东的净利润比上年同期增长幅度为20%~30%,上年同期净利润4383.46万元。业绩变动的原因说明是由于国内购置税优惠等系列政策退出、经济紧缩政策、燃油价格攀升、部分城市治堵限购等不利因素,导致国内汽车市场小幅萎缩,公司产品的销售达不到之前的预期。同时国外汽车市场也较为不景气。综合考虑国内外市场形势及汇率变动的因素,公司保守估计经营业绩将小幅下调。
而从估值上看,昨日A股市场的整体市盈率为16.51倍,但上述交运设备股中,有14只的估值水平都高于市场均值,这可能也导致投资者的用脚投票行为。其中,有比亚迪(122.51%)、西飞国际(100.99%)、信隆实业(63.59%)和亚星锚链(50.05%)等4只个股昨日的最新动态市盈率仍在50倍以上,估值水平相对较高。
此外,从交运设备行业的基本面来看,日前,有消息称,财政部、发改委、工信部联合下发《关于调整节能汽车推广补贴政策的通知》,明确现行节能汽车推广补贴政策执行到9月30日,从10月1日起调整并实施新的节能汽车补贴政策,主要是将纳入补贴范围的节能汽车门槛提高,百公里平均油耗从6.9升降低到6.3升,补贴标准仍维持3000元/辆不变。
而另有消息称,来自中国进口汽车贸易有限公司的数据则显示,进口车市场库存在二季度因日本地震影响有所下调后,8月份库存又开始升高,库存压力有所抬头。8月份的进口车库存指数超过5-7月的水平。据测算,7、8两月全国进口车销量在13.7万辆左右,继续维持高位,但同比增速为18.1%,增速有所回落;7、8两月海关进口量为16.85万辆,同比增长27.6%,相比上半年24%的增速有所提高。 7月18日以来跌幅超23%且股价创年内新低的交运设备股 证券代码 证券简称 昨收(元) 7月18日以来涨幅(%) 最新动态市盈率(倍) 2011三季业绩预告类型 2011三季预告净利润变动幅度(%) 2011中期每股收益(元)
601766 中国南车 4.51 -34.64 15.38 - - 0.17
002594 比亚迪 19.65 -34.08 122.51 预减 -95 0.12
600150 中国船舶 32.8 -33.59 13.16 - - 1.935
600685 广船国际 15.84 -32.01 16.17 - - 0.41
300258 精锻科技 26.18 -30.45 36.05 - - 0.5865
300237 美晨科技 28.67 -25.49 22.74 - - 0.74
600166 福田汽车 6.86 -24.53 12.01 - - 0.335
002602 世纪华通 19.37 -23.71 20.11 略增 20 0.6909
601890 亚星锚链 11.71 -23.01 50.05 - - 0.16