银行三季报收官：四大行日赚24亿不良率上行

随着三季报的收官，上市银行三季度成绩单也浮出水面。

根据三季报数据，今年前三季16家上市银行实现归属母公司的净利润9183.78亿元，仍旧占据了全部A股上市公司净利润的“半壁江山”。其中中国银行、工商银行、建设银行、农业银行四大国有银行前三季度总利润共计6455亿，每日赚的23.9亿，而工商银行依旧蝉联最赚钱银行，前三季净利润2057.71亿，同比增长10.80%。

财报也显示，在今年第三季度对四大行均有增持行动，其中增持中行力度最大，共增持4353.87万股。不过对于建行的增持力度明显减弱，共计持有建行股份为1431.61亿股，持股数量较二季度末仅增加235.59万股，持股比例为57.26%。

四大国有银行仍是吸金高手：工行蝉联最赚钱银行

从前三季度净利来看，四大国有银行依旧是吸金高手，其中工行仍然遥遥领先，保持最赚钱银行的头衔，前三季度净利润为2057.71亿元，同比增长10.80%。建行、农行紧随其后。上市公司中，工行依然是最赚钱的上市公司。而净利前四名仍为四大行，其次是中石油与中石化等。

从净利增速来看，农行、中行以14.91%和12.68%的增速领先，工行居四大行末位，中行的净利总额排名最后。而在总资产规模方面，截至9月末，工行总资产达18.74万亿元；中行资产总额13.62万亿元；农行资产总额14.59万亿元；建行资产总额14.99万亿元。

而在股份制银行方面，兴业银行的净利润增速最快。净利润最高是招商银行，前三季度净利润为394.98亿元，民生银行和兴业银行分别以333.14亿元、331.02亿元净利润紧追其后。城商行方面，北京银行的净利润最高，达110亿元，宁波银行的净利润增长最快，同比增长18.27%。

不过整体来看，上市银行的高利润时代似乎已经渐行渐远。16家上市银行中，除了兴业、华夏的净利润增速分别达25.57%、21.24%之外，其余14家银行的净利润增速均低于20%。其中，作为五大行之一的交通银行，2013年前三季度净利润增幅仅为9.43%，相比去年同期15.87%、2013年上半年12.02%的净利润增速有所下降，其也是16家上市银行中净利润增速唯一跌至“个位数”的银行。

其中，利息净收入增速放缓或者是其中一个重要原因。三季报数据显示，16家银行的利息净收入供给16467.96亿元，相比去年同期的15090.05亿元，增幅仅为9.13%。

中金公司曾经分析，6月“钱荒”的后续影响应是三季报业绩的最主要决定因素。具体而言，以票据业务为主的银行量价齐跌，而以信托受益权为主的银行量价齐升。“钱荒”过后，三季度利率中枢明显高于上半年，使得上半年配置的票据在三季度无利可图甚至亏损，银行被迫收缩同业业务规模；而信托受益权业务由于久期较长，受钱荒影响较小，三季度依然保持较快增长。

不良率仍是重要担忧问题

上市银行的资产质量变化情况仍然为投资者所担忧。其中，16家上市银行中除了建行、农行三季度末的不良贷款率较年初有所下降之外，其他银行均有不同程度上升，股份制银行尤甚。

四大行中，工行不良贷款率增幅最大，中行不良贷款余额720.57亿元，不良贷款率0.96%，比上年末略升0.01%。工商银行不良贷款余额为873.61亿元，比上年末增加127.86亿元；不良贷款率为0.91%，比上年末上升0.06%。不过从整体情况来看，农行、交行的不良贷款率仍在1%的高水平之上。

股份制银行中，兴业银行、招商银行和中信银行3家股份制银行的不良贷款率上升较多，其中，兴业银行上升了0.2个百分点，但兴业的不良贷款率仍处于相对低水平。

此前，交通银行首席经济学家连平曾经预期，由于经济增速放缓，接下来银行的不良率恐怕将超过1%，但因资产质量总体平稳，风险可控，不良率无论如何不可能超过1.5%的水平。

而浦发银行副行长穆矢也分析，持续受国内外宏观经济形势的不利影响，2013年国内银行业面临不良贷款阶段性的上升压力，由于银行的不良率与宏观经济相比有滞后性，往往会滞后三季左右。而在30日的三季度业绩说明会上，浦发和交行的管理层均认为，不良贷款“双升”是宏观经济走势的反映。

东方证券分析师金麟则认为，三季度的不良贷款反弹很可能是江浙地区的批发零售业所引发，其中钢贸贷款风险已经充分暴露，但目前还有部分遗留，不过第四季度情况应该不会恶化。而这一点在三季报中也有所显示，平安银行季报称，华东区的不良贷款率略有上升，但其他区域信贷质量相对稳定，受钢贸行业影响，该行关注类贷款增长较快，农行则表示，该行新发生的不良贷款集中在沿海地区的低端制造业、批发零售业的中小企业。

而在资本充足率方面，上市银行披露的三季报显示，银行资本充足率整体上升。其中，四大行三季末资本充足率均较二季度末有所上升，但部分股份制商行资本充足率仍面临较大压力。

不过对此，日前传出的优先股政策预期成为好消息，中金曾经分析，优先股机制可实际降低核心一级资本充足率要求，减轻银行普通股融资压力，并可将每年银行内源性风险加权资产增速提升2个百分点。